BTC: $63,096
├ 50MA: $64,663 🔻
├ 200MA: $73,790 🔻
├ Realized: $52,570 (MVRV 1.20)
├ STH cost basis: $68,739
├ LTH cost basis: $49,394
├ RSI (weekly): 37.9
├ IBIT cost basis: $82,631
├ MSTR cost basis: $75,476
├ Production cost: $74,248
└ Fear & Greed: 28 (Fear)
ETF 5д +184M$ / 20д -2452M$ · CME fwd 3/5 LONG (смешанно) · CLLD 1д +0.95
CSP / CC(где структурно выгодно продавать put / call)
Week 60000/66000 Month 55000/70000 Quarter 50000/78000
Weekly
Гамма недели положительная (net GEX ~+28M) — дилеры гасят движения, база для пиннинга. Gamma flip недели 61047 — ниже него режим ломается.
Стены недели: call wall 64000 (крупнейший OI, 2514), put wall 56000, max pain 62000 — спот 63096 зажат между максимальной болью и call-стеной.
CHEX недели +3.2M: положительный charm — время-распад толкает хедж дилеров в покупку, лёгкая поддержка под спотом до экспирации 17.07.
IBIT согласуется: тоже положительная гамма, max pain недели ~64400 рядом с BTC-стеной 64000; расходится верхняя стена — у IBIT она заметно выше, институциональная книга не давит сверху так близко.
Total
По всей книге: net DEX −474M — дилеры нетто-короткие по дельте, хедж работает на подбор просадок; net VEX +17.9M — рост волы сдвинет хедж в ту же сторону, падение IV чуть ослабит поддержку.
Спот 63096 заметно выше realized 52570 (запас до капитуляционных уровней большой), но ниже MA50 64663, MA200 73789 и себестоимости краткосрочников 68739 — среднесрочная картина всё ещё «под сопротивлениями».
Fear&Greed 28 (страх) при RSI weekly 37.9 — сентимент придавлен, но структура опционов держит цену в коридоре, а не в тренде.
Предикт (бета)
Истории 10 дней. Честно: вчерашняя пила 62500–65100 держится (63935 → 63096), но пробой 64800 не сбылся уже шестой день — цена снова откатилась от call-стены 64000 и легла точно на зону 63114 у гамма-флипа.
Базовый сценарий: до экспирации 17.07 пила 61800–64500 — положительная гамма и положительный charm недели гасят тренд, снизу магниты 61850 (liq, вес 100) и зона 61377 (score 6: flip+liq+max pain), сверху call wall 64000 и связка 64550–65000.
Триггер вниз: потеря 61300–61000 (зона + weekly flip 61047) — режим уходит в отрицательную гамму, ускорение к 60000 (gamma wall + liq 60900) и дальше 59400.
Триггер вверх: возврат над 64000–64300, затем тот самый нерешённый рубеж 64800–65000 — только за ним открываются 66000–66500 (liq + зона 66083).
Неопределённость выше обычного: спот сидит прямо на флип-зоне, и переход через 61-ю тысячу быстро меняет характер рынка.